Bisher war über Tera lediglich zu hören, dass Frogster sich dem Titel annimmt, um ihn hierzulande zu veröffentlichen. Aktuell gibt das Unternehmen einige Informationen über die Hintergründe des Spiels weiter, die vom Entwickler Bluehole Studio Inc. ausgearbeitet wurden. Alles begann mit zwei uralten, mächtigen Göttern. Nachdem sie Tausende von Jahren in einem Königreich ewiger Kriege verbracht hatten, flohen Shara und Arun aus diesem Universum des Kampfes. Als sie ihre Waffen in einem geheimen Tempel versteckten, fielen beide Götter anschließend in einen tiefen Schlaf. Während dieses Schlafes begannen die Götter zu träumen und schufen nur durch die Kraft ihrer Träume ein neues Universum. Das Fleisch der schlafenden Götter wurde über die Jahrtausende hinweg zu Stein und schuf so zwei Kontinente. Um diese zu bevölkern, erträumten sich die schlafenden Götter Arun und Shara eine neue Generation göttlicher Wesen, die wiederrum die ersten sterblichen Rassen erschufen. Schließlich führte Neid und Gier zu einem Krieg unter den neuen Göttern, welche sich fast vollständig vernichteten und sich jene, die überlebten, von der Welt zurück zogen. Die sterblichen Völker konnten nun selbst über ihr Schicksal entscheiden und gediehen im Laufe der Jahrhunderte zu komplexen Zivilisationen. Aber bald schon zeigte sich ein neues Übel, mit dem Willen die Bevölkerung wieder zu unterjochen, wie es bereits die alten Götter getan hatten. Die Argons, eine Rasse aus einer unterirdischen Welt, starteten einen verheerenden Feldzug gegen die Territorien der verschiedenen Völker. Ihr einziges Ziel scheint es nun zu sein, die absolute Herrschaft an der Oberfläche zu erringen. Die Menschen entschlossen sich, eine Allianz der größten Fraktionen der Welt unter dem Namen „Valkyon-Föderation“ zu gründen, bestehend aus den Castanics, den Amani, den Poporis, den Barakas und den Hochelfen, um die Argons von ihren Plänen abzuhalten. Die Spieler von Tera betreten das Universum während einer kritischen Phase dieser Föderation: Spannungen bauen sich unter den Mitgliedern der Föderation auf, während die Argons mehr und mehr an Boden gewinnen. Gleichzeitig erheben sich wieder die alten Götter aus früheren Zeiten Arboreas und mischen sich in die Belange der Sterblichen ein, um alte Rechnungen zu begleichen und um ihre göttliche Allmacht, die sie aufgrund des Krieges verloren hatten, wiederzuerlangen.